Прошло буквально около 15 минут с начала торгового дня, и я принял решение закрыть опционную позицию, хотя изначально планировалось держать её дольше.
На первый взгляд такое решение может показаться странным: позиция ещё живая, рынок открыт, время до экспирации есть. Но в опционной торговле ранний выход далеко не всегда является ошибкой.
Видео с разбором позициЯ записал отдельное видео, где подробно показываю, как именно принималось решение о раннем закрытии позиции, и как выглядел риск-профиль сделки в момент выхода.
Ссылка на видео — ниже.
Опционная позиция — это не «держать любой ценой»
Одна из самых распространённых ловушек — привязка к изначальному плану без учёта изменившейся ситуации.
Когда позиция открывается, у неё есть определённый риск-профиль,,ожидание и сценарий рынка.
Но рынок не обязан развиваться именно так, как мы предполагали.
Если профиль позиции меняется быстрее, чем ожидалось, управление становится важнее ожиданий.
Почему решение было принято так рано
За неполные несколько торговых дней позиция уже дала результат, который соответствовал запланированному ожиданию.
При этом:
- часть потенциальной прибыли была уже реализована
- дальнейшее удержание позиции увеличивало риск
В такой ситуации логично задать себе вопрос: имеет ли смысл оставаться в позиции только потому, что «так было запланировано»?
Управление риском важнее максимальной прибыли
Опционная торговля — это не попытка забрать максимум. Это работа с вероятностями и асимметрией риска.
После достижения определённого результата:
- дальнейший рост прибыли становится менее вероятным
- а риск ухудшения позиции — более значимым
Раннее закрытие в таком случае — это не страх и не поспешность, а осознанное управление позицией.
Почему ожидание «ещё чуть-чуть» часто мешает
Желание «досидеть» возникает почти автоматически.
Но именно в этот момент трейдер чаще всего начинает:
- игнорировать изменение условий
-
принимать решения эмоционально
-
отказываться от первоначальной логики риска
В опционной торговле это особенно опасно, потому что время и волатильность могут очень быстро изменить картину.
Главное, что здесь важно
Раннее закрытие позиции — это не ошибка и не слабость.
Это нормальный элемент:
- управления риском
-
работы со сценариями
- дисциплинированного подхода
Опционы дают гибкость. И не использовать эту гибкость — значит ограничивать себя искусственно.
Круглый стол инвестора
Я регулярно провожу онлайн-встречи «Круглый стол инвестора» — это формат спокойного и содержательного общения для тех, кто хочет глубже разобраться в инвестициях и опционах.
На встречах мы:
- обсуждаем текущую ситуацию на рынках
- разбираем реальные инвестиционные и опционные позиции
- говорим об управлении рисками и сценариях
- отвечаем на вопросы участников
Если ты хочешь принять участие в следующей онлайн-встрече
«Круглый стол инвестора»,
подпишись на рассылку с информацией о её проведении по ссылке ниже.
Буду рад увидеть тебя на встрече
и ответить на все твои вопросы.
Первые письма придут уже очень скоро.
Убедитесь, что они не попадут в спам. (как это сделать?)
